سوق العملات المشفرة في مزاج مرتفع قبل قرار سعر الفائدة للاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء.

التوقع الساحق هو أن الاحتياطي الفيدرالي سيخفض أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس، وهي خطوة تعتبر مواتية للأصول ذات المخاطر مثل البيتكوين BTC$92,026.25.

يتم تداول BTC عند 92,300 دولار بعد ارتفاعه بنسبة 2.3% في الـ 24 ساعة الماضية. تفوق الإيثر ETH$3,308.55 على البيتكوين بمكاسب بلغت 7%.

غالبًا ما تخلق قرارات أسعار الفائدة جلسات تداول متقلبة، وبينما يمكن اعتبار خفض سعر الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس إيجابيًا، هناك سيناريو حيث يقرر المتداولون أن المزيد من المكاسب غير محتملة ويبيعون بمجرد نشر الأخبار، مما يؤدي فعليًا إلى خفض الأسعار وحبس الآخرين في مراكز طويلة مبالغ في سعرها.

شكل البيتكوين نطاق تداول بين 88,000 دولار و94,500 دولار خلال الأسبوع الماضي. سيشير كسر أي من هذه المستويات إلى اتجاه التحركات المستقبلية.

وضع المشتقات

• ارتفعت التقلبات الضمنية ليوم واحد للبيتكوين من Volmex إلى 67% من 20%.
• تشير القراءة الأخيرة إلى تأرجح متوقع في السعر لمدة 24 ساعة بنسبة 3.5%، وهو ما يعتبر عاديًا الآن. هذا يعني أن اجتماع الاحتياطي الفيدرالي لا يُنظر إليه على أنه له تأثير كبير على السوق.
• يتوقع ETH تحركًا بنسبة 4.6%، بينما يُتوقع أن تكون SOL وXRP عند 5%.
• هيكل مصطلح التقلبات الضمنية المستند إلى خيارات BTC منعكس قليلاً، حيث تكون التقلبات في المقدمة أغلى من المدى الطويل. إذا تبين أن قرار الاحتياطي الفيدرالي غير مجدٍ، يمكن أن يعود المنحنى إلى طبيعته بسرعة.
• على Deribit، لا تزال خيارات البيع لـ BTC وETH أغلى من خيارات الشراء. تضمنت تدفقات الكتل خلال الـ 24 ساعة الماضية استراتيجيات strangles وstraddles لـ ETH، وهي علامة على أن المتداولين يتموضعون للتقلبات. بالنسبة لـ BTC، لاحق المتداولون انعكاسات المخاطر.
• في العقود الآجلة، زاد الاهتمام المفتوح (OI) في معظم التوكنات الرئيسية، حيث ارتفع الإيثر بنسبة 8% إلى 12.4 مليون ETH، وهو مستوى لم يشهده منذ 2 ديسمبر.
• ارتفع الاهتمام المفتوح لكاردانو لفترة وجيزة إلى 1.80 مليار ADA، وهو الأعلى منذ 10 أكتوبر، ومؤخرًا عند 1.71 مليار ADA.
• تمتلك BCH وXMR وWLFI معدلات تمويل سنوية سلبية للغاية، وهي علامة على أن المتداولين يلاحقون المراكز القصيرة الهابطة.
• في CME، ارتفع الاهتمام المفتوح في العقود الآجلة للإيثر مرة أخرى فوق 2 مليون ETH، بينما لا يزال وضع BTC عند أدنى مستوياته منذ عدة أشهر.

حديث التوكن

• باستثناء الإيثر، الذي يكتسب اهتمامًا بعد ترقية Fusaka الأسبوع الماضي، لا تزال سوق العملات البديلة متأخرة.
• يسجل مؤشر "موسم العملات البديلة" من CoinMarketCap 16/100، وهو أدنى مستوى في الدورة وتناقض صارخ مع قراءة سبتمبر البالغة 78/100.
• قد يكون أحد أسباب ذلك هو تفضيل المتداولين للتوكنات ذات القيمة السوقية الأكبر مثل البيتكوين والإيثر حيث توجد سيولة أكثر وبالتالي تقلبات أقل قبل حدث مثل قرار سعر الفائدة الأمريكي.
• خلال الأسبوع الماضي، كان توكن المشتقات HYPE أحد أسوأ المؤدين، حيث فقد 15% من قيمته. كما تعرضت STRK وKAS وAPT لتحركات من رقمين إلى الأسفل.
• كان توكن الذكاء الاصطناعي FET أحد أكبر الرابحين خلال الـ 24 ساعة الماضية، حيث ارتفع بنسبة 9.3% مع ارتداده من انخفاض حديث. ومع ذلك، لا يزال منخفضًا بشدة على الأطر الزمنية الأعلى، حيث فقد 1.6% خلال الأسبوع الماضي ليضاف إلى انخفاض منذ بداية العام بأكثر من 80%.