ফরচুন বিজনেস ইনসাইটস অনুসারে, জাপানের ফিনটেক বাজার ২০২৬ সালে $২৬.৫৩ বিলিয়নে পৌঁছানোর প্রত্যাশা করা হচ্ছে। এই সংখ্যাটি জাপানকে এশিয়া প্যাসিফিকের তৃতীয় বৃহত্তম ফিনটেক বাজারে পরিণত করে, যা চীনের $৩০.৮৬ বিলিয়নের পিছনে এবং ভারতের $২৬.৫৮ বিলিয়নের প্রায় সমান। এমন একটি দেশের জন্য যা এখনও বেশিরভাগ ভোক্তা লেনদেন নগদে পরিচালনা করে, $২৬.৫৩ বিলিয়ন ফিনটেক সেক্টর প্রথম দেখায় তার চেয়ে আরও আকর্ষণীয় একটি সংখ্যা।
নগদের প্যারাডক্স
স্ট্যাটিস্টার জাপানে ফিনটেক ডেটা অনুসারে, ২০২৪ সালে জাপানের নগদবিহীন পেমেন্ট অনুপাত ৪২.৮%-এ পৌঁছেছে, যা বছরে ৩.৫ শতাংশ পয়েন্ট বৃদ্ধি পেয়েছে। এর মানে অর্ধেকের বেশি লেনদেন এখনও নগদে হয়। বেশিরভাগ উন্নত অর্থনীতিতে, এই সংখ্যা একটি ব্যর্থ ফিনটেক সেক্টরকে নির্দেশ করবে। জাপানে, এটি একটি সুযোগ নির্দেশ করে।
ক্রেডিট কার্ড নগদবিহীন পেমেন্ট মূল্যের ৮২.৯% জন্য দায়ী। QR কোড পেমেন্ট, যে ফরম্যাটটি চীন এবং ভারত জুড়ে মোবাইল গ্রহণযোগ্যতা চালাচ্ছে, নগদবিহীন লেনদেন মূল্যের মাত্র ৯.৬% প্রতিনিধিত্ব করে। জাপান মোবাইল-নেটিভ পেমেন্ট অবকাঠামোর উপর নির্মাণ করছে না। এটি ধীরে ধীরে একটি কার্ড-প্রধান অর্থনীতিকে ডিজিটাল বিকল্পের দিকে রূপান্তরিত করছে।
এই রূপান্তর নির্দিষ্ট সুযোগ তৈরি করে: নগদ এবং ডিজিটালের মধ্যে সেতু তৈরি করা সরঞ্জাম, এমন ব্যবসায়ীদের জন্য অবকাঠামো যারা এখনও ফিজিক্যাল পেমেন্ট পছন্দ করেন, এবং এমন পণ্য যা ভোক্তাদের সাথে বিশ্বাস তৈরি করে যারা ডিজিটাল ফিনান্সের কাছে সতর্কতার সাথে যান। PayPay, সফটব্যাঙ্ক এবং ইয়াহু জাপান দ্বারা সমর্থিত একটি যৌথ উদ্যোগ, দেশে সবচেয়ে সফল QR কোড পেমেন্ট পণ্য হয়েছে, আক্রমণাত্মক ব্যবসায়ী ভর্তুকি এবং ভোক্তা ক্যাশব্যাক প্রোগ্রাম ব্যবহার করে ২০১৮ সাল থেকে শূন্য থেকে ৬৫ মিলিয়নেরও বেশি নিবন্ধিত ব্যবহারকারীতে বৃদ্ধি পেয়েছে। এই গতিপথ দেখায় যে সঠিক প্রণোদনা কাঠামো থাকলে জাপান দ্রুত নতুন পেমেন্ট ফরম্যাট গ্রহণ করতে পারে।
জাপানের ফিনটেক বৃদ্ধি কোথা থেকে আসে
জাপানের $২৬.৫৩ বিলিয়ন ফিনটেক বাজার বেশ কয়েকটি স্বতন্ত্র সেগমেন্ট দ্বারা চালিত।
ই-কমার্স পেমেন্ট প্রসেসিং আর্থিক ২০২৩-এ ৩২.৩ ট্রিলিয়ন ইয়েনে পৌঁছেছে, আর্থিক ২০২৮-এর মধ্যে ৬৩ ট্রিলিয়ন ইয়েন অতিক্রম করার প্রত্যাশা রয়েছে। পাঁচ বছরে প্রায় দ্বিগুণ হওয়া প্রতিফলিত করে কত দ্রুত ডিজিটাল বাণিজ্য অবকাঠামো সম্প্রসারিত হচ্ছে এমনকি যখন সরাসরি নগদ লেনদেন প্রধান থাকে।
Buy Now Pay Later একটি দ্বিতীয় বৃদ্ধির সেগমেন্ট। জাপানের BNPL বাজার আর্থিক ২০২৪-এ ১.৮ ট্রিলিয়ন ইয়েনে প্রত্যাশিত, আর্থিক ২০২৮-এর মধ্যে ২.৮ ট্রিলিয়ন ইয়েনে সম্প্রসারিত হবে। তরুণ ভোক্তারা ঐতিহ্যগত ব্যাংক ঋণ বা ক্রেডিট কার্ডের পরিবর্তে ডিজিটাল চ্যানেলের মাধ্যমে কিস্তি ক্রেডিট গ্রহণ করছে, যা ঋণদানকারীদের জন্য দীর্ঘমেয়াদী প্রভাব সহ একটি কাঠামোগত পরিবর্তন।
ওয়েলথ ম্যানেজমেন্ট প্ল্যাটফর্মগুলি একটি তৃতীয় ইঞ্জিন গঠন করে। WealthNavi এবং Rakuten Securities-এর মতো কোম্পানিগুলি ঐতিহ্যগত ওয়েলথ ম্যানেজারদের তুলনায় কম ফি এবং সহজ ইন্টারফেস প্রদান করে বৃদ্ধি পেয়েছে। জাপানের বয়স্ক জনসংখ্যা একটি টেলউইন্ড: বয়স্ক বিনিয়োগকারীরা ক্রমবর্ধমানভাবে ডিজিটাল সরঞ্জাম খোঁজেন যা সরাসরি বৈঠক বা ব্রোকারদের সাথে ফোন কল এড়ায়। এই জনতাত্ত্বিক গতিশীলতা প্রধান এশীয় অর্থনীতির মধ্যে অনন্য।
ক্রিপ্টোকারেন্সি মাত্রা
ক্রিপ্টোকারেন্সি জাপানের ফিনটেক বাজারের একটি অর্থপূর্ণ উপাদান। স্ট্যাটিস্টা অনুসারে, আর্থিক ২০২৪-এ মোট ক্রিপ্টো ট্রেডিং মূল্য ৩৬.৪ ট্রিলিয়ন ইয়েন অতিক্রম করেছে, ২০২৪ সালের শেষে ৭.১ মিলিয়ন সক্রিয় ক্রিপ্টো অ্যাকাউন্ট সহ। এই সংখ্যাগুলি যেকোনো উন্নত অর্থনীতিতে জাপানকে ক্রিপ্টো কার্যকলাপের সর্বোচ্চ মাথাপিছু হারের মধ্যে স্থাপন করে।
ক্রিপ্টোতে জাপানের পদ্ধতি স্বতন্ত্র। ফিন্যান্সিয়াল সার্ভিসেস এজেন্সি ২০১৭ সাল থেকে ক্রিপ্টোকারেন্সি এক্সচেঞ্জ লাইসেন্স দিচ্ছে, একটি নিয়ন্ত্রিত বাজার তৈরি করছে যেখানে bitFlyer, Coincheck এবং GMO Coin-এর মতো কোম্পানিগুলি আইনত পরিচালনা করে। ২০১৮ সালে এক্সচেঞ্জ হ্যাকের পরে কঠোর তদারকি প্রয়োজন হওয়ার পরে নির্মিত এই নিয়ন্ত্রক স্পষ্টতা, জাপানকে এমন কয়েকটি দেশের একটি করে তুলেছে যেখানে ক্রিপ্টো এক্সচেঞ্জগুলি কেবল প্রাথমিক গ্রহণকারীদের পরিবর্তে মূলধারার খুচরা বিনিয়োগকারীদের আকর্ষণ করে।
এই লাইসেন্সিং মডেল আন্তর্জাতিকভাবে অধ্যয়ন করা হয়। ইউরোপ, দক্ষিণপূর্ব এশিয়া এবং লাতিন আমেরিকার বিচারব্যবস্থাগুলি যারা ডিজিটাল সম্পদ কাঠামো তৈরি করতে চায় তারা জাপানের ২০১৮-পরবর্তী ব্যবস্থাকে উদ্ভাবন এবং বিনিয়োগকারী সুরক্ষার মধ্যে ভারসাম্য কীভাবে করতে হয় তার একটি রেফারেন্স পয়েন্ট হিসাবে বিবেচনা করে।
আঞ্চলিক প্রসঙ্গ: $২৬.৫৩ বিলিয়ন এশিয়া প্যাসিফিক চিত্রে কীভাবে ফিট করে
ফরচুন বিজনেস ইনসাইটস অনুসারে, এশিয়া প্যাসিফিক সামগ্রিকভাবে বৈশ্বিক ফিনটেক বাজারের $১১৯.৩৪ বিলিয়ন বা ৩০.২০%-এর জন্য দায়ী। জাপান সেই আঞ্চলিক মোটের প্রায় ২২% অবদান রাখে। জাপান বিশ্বের চতুর্থ বৃহত্তম অর্থনীতি এবং বিশ্বব্যাপী ব্যক্তিগত আর্থিক সম্পদের সর্বোচ্চ ঘনত্বের একটি ধারণ করে বিবেচনা করে, সেই অংশ এমন একটি বাজার প্রতিফলিত করে যা তার অর্থনৈতিক ওজনের তুলনায় কম ডিজিটাইজড।
| এশিয়া প্যাসিফিক বাজার | ২০২৬ প্রত্যাশিত মূল্য |
|---|---|
| চীন | $৩০.৮৬B |
| ভারত | $২৬.৫৮B |
| জাপান | $২৬.৫৩B |
| এশিয়া প্যাসিফিক মোট | $১১৯.৩৪B (২০২৫) |
ভেঞ্চার ক্যাপিটাল অন্যান্য আঞ্চলিক বাজারের তুলনায় জাপানের ফিনটেক বৃদ্ধিতে একটি ভিন্ন ভূমিকা পালন করে। বেশিরভাগ ফিনটেক বিনিয়োগ স্বাধীন ভেঞ্চার ফান্ডের পরিবর্তে প্রতিষ্ঠিত আর্থিক প্রতিষ্ঠান, ট্রেডিং কোম্পানি এবং বড় প্রযুক্তি সংস্থা থেকে আসে। SoftBank, Rakuten, NTT এবং প্রধান ব্যাংকগুলির সবকটিরই ফিনটেক বিনিয়োগ বিভাগ রয়েছে। এটি জাপানি ফিনটেক কোম্পানিগুলিকে বিতরণ এবং সম্মতি অবকাঠামোতে অ্যাক্সেস দেয় যা অন্যান্য বাজারের স্টার্টআপগুলিকে শূন্য থেকে তৈরি করতে হয়, যা ঝুঁকি এবং উল্টো উভয়ই হ্রাস করে।
নিয়ন্ত্রক পরিবেশ এবং এর প্রভাব
জাপানের ফিন্যান্সিয়াল সার্ভিসেস এজেন্সি ফিনটেকের উপর একটি সক্রিয় অবস্থান নিয়েছে। FSA ফিনটেক পরীক্ষামূলক স্যান্ডবক্স তৈরি করেছে, ওপেন ব্যাংকিং API-এর জন্য নির্দেশিকা জারি করেছে এবং এমন নতুন আর্থিক সেবা লাইসেন্স দিয়েছে যা অন্যত্র আরও প্রতিরোধের সম্মুখীন হতে পারে। এই উন্মুক্ততা নির্বাচনী: পেমেন্ট এবং ক্রিপ্টো ঋণ বা বীমার চেয়ে স্পষ্ট কাঠামো পায়, যেখানে বিদ্যমানরা আরও প্রভাব রাখে।
জাপানে ওপেন ব্যাংকিং যুক্তরাজ্য বা EU-এর তুলনায় আরও ধীরে অগ্রসর হচ্ছে। দেশটিতে PSD2-সমতুল্য আদেশের অভাব রয়েছে, তাই ব্যাংকগুলি স্বেচ্ছায় API অ্যাক্সেস শেয়ার করে। প্রধান ব্যাংকগুলি অংশগ্রহণ করে; আঞ্চলিক এবং কমিউনিটি ব্যাংকগুলি পিছিয়ে রয়েছে। ওপেন ব্যাংকিং পরিপক্ক হওয়ার সাথে সাথে, এটি ডেটা-চালিত ক্রেডিট পণ্য এবং আর্থিক ব্যবস্থাপনা সরঞ্জাম আনলক করবে যা বর্তমানে বেশিরভাগ জাপানি ভোক্তাদের কাছে অনুপলব্ধ। সেই ফাঁকটি $২৬.৫৩ বিলিয়ন বাজারের মধ্যে অব্যবহৃত বৃহত্তর সুযোগগুলির একটি প্রতিনিধিত্ব করে।
$২৬.৫৩ বিলিয়ন বিনিয়োগকারীদের কী সংকেত দেয়
জাপানের ফিনটেক বাজারের আকার তার সিলিংয়ের চেয়ে তার সীমাবদ্ধতা প্রতিফলিত করে। দেশটি বড়, সমৃদ্ধ এবং ক্রমবর্ধমান ডিজিটাল, কিন্তু এর পরিবর্তন সমকক্ষ অর্থনীতির চেয়ে ধীর। এটি পাস করার কোনো কারণ নয়। ব্লকচেইন এবং ডিজিটাল ফিনান্স উদ্ভাবন যা জাপানে শিকড় গাড়ে তা নিয়ন্ত্রিত, টেকসই রূপে তা করে। বাজার ধৈর্যশীল পুঁজিকে পুরস্কৃত করে। নগদবিহীন গ্রহণ অব্যাহত থাকায়, ই-কমার্স অবকাঠামো সম্প্রসারিত হয় এবং BNPL ঐতিহ্যগত কিস্তি ক্রেডিট প্রতিস্থাপন করার সাথে সাথে $২৬.৫৩ বিলিয়ন সংখ্যাটি বৃদ্ধি পাবে। গতি ধীরে ধীরে হবে। এর মধ্যে নির্মিত ব্যবসায়ের মান উচ্চ হবে। মার্কিন বা ভারতীয় ফিনটেকের দ্রুত চক্রে অভ্যস্ত বিনিয়োগকারীদের জন্য, জাপানের একটি ভিন্ন কাঠামো প্রয়োজন, যেখানে নিয়ন্ত্রক স্থিতিশীলতা, জনতাত্ত্বিক টেলউইন্ড এবং প্রাতিষ্ঠানিক পুঁজি নেটওয়ার্কগুলি অন্যত্র প্রয়োগ করা যে-কোনো-মূল্যে-বৃদ্ধি মেট্রিক্সের চেয়ে বেশি গুরুত্বপূর্ণ।
