Las acciones de Seagate (STX) alcanzan un máximo histórico mientras Morgan Stanley la convierte en su principal elección

TLDR

• Seagate (STX) alcanzó un nuevo máximo histórico de $460, subiendo un 8,34% el lunes y un 56% en lo que va de 2026.
• Morgan Stanley elevó su precio objetivo para STX a $582 desde $468, manteniendo una calificación Overweight.
• Seagate reemplazó a Western Digital (WDC) como la principal elección de Morgan Stanley en el espacio de HDD.
• Morgan Stanley retrasó su estimación de paridad de oferta/demanda de HDD hasta 2029, un año más tarde que antes.
• Cantor Fitzgerald también elevó su precio objetivo de STX a $650 desde $500, manteniendo Overweight.

Seagate Technology tuvo un lunes sólido, con su acción subiendo a un récord de $460, un nivel que nunca había alcanzado antes. El movimiento se produjo después de que Morgan Stanley reorganizara sus rankings en el espacio de discos duros, sacando a Western Digital y colocando a Seagate como su principal elección.

Seagate Technology Holdings plc, STX

El analista de Morgan Stanley, Erik Woodring, reiteró calificaciones Overweight tanto para STX como para WDC, pero elevó el precio objetivo de Seagate a $582, desde $468. El objetivo de Western Digital subió a $380 desde $369. Ambas acciones se recuperaron en el trading previo a la apertura, con STX subiendo un 4,6% a $449 y WDC subiendo un 3,2% a $304,38 antes de la apertura.

El razonamiento del banco es directo: la demanda de HDD no se está desacelerando en el corto plazo. Las cargas de trabajo en la nube siguen creciendo, y la IA está creando más datos que necesitan ser almacenados en algún lugar. Los HDD todavía manejan alrededor del 80% del almacenamiento de datos en la nube del mundo.

Los chips de memoria flash están tomando una porción de la cuota de mercado de HDD cada año, pero es un avance lento. Woodring señaló que el aumento de la IA agéntica y las cargas de trabajo más avanzadas significa que se están generando más datos, lo que mantiene elevada la demanda de HDD.

Morgan Stanley ahora espera que la oferta y la demanda en el mercado de HDD alcancen la paridad en 2029, un año más tarde que su estimación anterior. En un mercado con muy pocos jugadores grandes, eso es una buena noticia tanto para Seagate como para Western Digital.

Por qué Seagate superó a Western Digital

El cambio en la cima se debió a varios factores. Varios catalizadores que se habían señalado para Western Digital, incluida la venta de su participación restante en Sandisk y la reducción de su brecha de valoración con Seagate, ya se han concretado.

En el futuro, Woodring espera que los márgenes brutos de Seagate se expandan aproximadamente 50 puntos básicos más rápido que los de Western Digital durante el próximo año. Esa ventaja proviene de que Seagate está aumentando los envíos de unidades de mayor capacidad, que tienen mejores márgenes.

No fue solo Morgan Stanley quien participó. Cantor Fitzgerald también elevó su precio objetivo de Seagate a $650 desde $500, mientras mantiene una calificación Overweight. Ese movimiento siguió al Día de Innovación de Western Digital, donde la compañía presentó nuevos avances tecnológicos y modelos financieros actualizados.

Resultados sólidos respaldaron los movimientos

Las mejoras de los analistas no surgieron de la nada. Seagate registró un sólido segundo trimestre fiscal de 2026: las ganancias por acción llegaron a $3,11 frente a un pronóstico de $2,79, y los ingresos alcanzaron los $2,83 mil millones, aproximadamente un 3,66% por encima de las estimaciones.

Ese tipo de superación brinda a los analistas una razón para revisar al alza. La ganancia de un año de la acción ahora se sitúa en 556,69%, y su capitalización de mercado se ubica en $96,2 mil millones.

InvestingPro señaló que STX está actualmente sobrevaluado en relación con su estimación de Valor Justo, colocándolo en su lista de Más Sobrevaluados.

La publicación Seagate (STX) Stock Hits All-Time High as Morgan Stanley Makes It Top Pick apareció primero en CoinCentral.