چگونه Cosmos توکنیزه‌سازی دارایی‌های واقعی را برای بازارهای سرمایه نهادی تقویت می‌کند

خلاصه:

• اوراق خزانه‌داری توکنیزه شده ایالات متحده تا آوریل 2025 به 5.6 میلیارد دلار رسید که نسبت به سال قبل پنج برابر رشد داشت. 
• Cosmos بیش از 150 بلاک چین از جمله Provenance، Progmat و پلتفرم‌های دارایی های واقعی سازمانی را پشتیبانی می‌کند. 
• Ondo Finance مبلغ 95 میلیون دلار را به صندوق BUIDL بلک‌راک منتقل کرد که بازخرید مداوم را امکان‌پذیر می‌سازد. 
• توکن LBTC لومبارد با پشتیبانی فرانکلین تمپلتون در سه ماه از 1 میلیارد دلار فراتر رفت.

بازارهای سرمایه به سمت زیرساخت بلاک چین حرکت می‌کنند زیرا توکنیزاسیون در امور مالی سنتی رونق می‌گیرد.

مدیران دارایی و بانک‌ها اکنون اوراق خزانه‌داری توکنیزه شده، ابزارهای اعتباری و اوراق بهادار را از طریق فناوری های دفتر کل توزیع شده منتشر می‌کنند.

استیبل کوین‌ها 250 میلیارد دلار ارزش در گردش را نشان می‌دهند، در حالی که اوراق خزانه‌داری توکنیزه شده ایالات متحده تا آوریل 2025 به 5.6 میلیارد دلار دارایی تحت مدیریت رسید.

تحلیلگران Citi پیش‌بینی می‌کنند که دارایی‌های توکنیزه شده تا سال 2030 می‌توانند به 4 تا 5 تریلیون دلار برسند. Cosmos به عنوان زیرساخت ترجیحی برای موسسات سرمایه گذاری که به دنبال راه‌حل‌های بازارهای سرمایه درون زنجیره هستند، ظاهر شده است.

معماری Cosmos به الزامات سازمانی پاسخ می‌دهد

Cosmos زیرساخت بلاک چین را برای موسسات فراهم می‌کند که کنترل عملیاتی و اتصال بازار را متعادل می‌سازد.

این چارچوب به شرکت‌های مالی اجازه می‌دهد زنجیره‌های سفارشی با حاکمیت داخلی، پروتکل‌های امنیتی و اتوماسیون انطباق بسازند.

بیش از 150 بلاک چین قابل همکاری در حال حاضر بر روی فناوری Cosmos فعالیت می‌کنند، با موسسات تنظیم شده که به طور فزاینده‌ای این استک را برای کاربردهای بازارهای سرمایه اتخاذ می‌کنند.

Provenance پلتفرم وام مسکن غیربانکی Figure را تامین می‌کند که بازار ایالات متحده را در این بخش رهبری می‌کند. Progmat، یک سرمایه‌گذاری مشترک MUFG، Mizuho و SMB ژاپن، بزرگترین پلتفرم توکنیزاسیون تنظیم شده کشور را بر روی زیرساخت Cosmos اداره می‌کند.

این استقرارها فناوری را برای عملیات مالی با ریسک بالا که نیاز به انطباق نظارتی و امنیت درجه سازمانی دارند، تایید می‌کنند.

پروتکل ارتباطات میان بلاک چینی توزیع دارایی را در شبکه‌ها امکان‌پذیر می‌سازد در حالی که حاکمیت صادرکننده را حفظ می‌کند.

موسسات می‌توانند اوراق بهادار را بر روی زنجیره‌های اختصاصی منتشر کنند و به محل‌های نقدینگی خارجی متصل شوند بدون اینکه کنترل قوانین اصلی دارایی را از دست بدهند.

این جداسازی حاکمیت و توزیع یک تنش اساسی در پذیرش بلاک چین سازمانی را حل می‌کند.

تسویه حساب مبتنی بر دفتر کل هزینه‌های تطبیق را در میان متولیان، نمایندگان انتقال و سیستم‌های تسویه کاهش می‌دهد. مدیران دارایی دسترسی سریع‌تر به نقدینگی را به دست می‌آورند، در حالی که بانک‌ها قرار گرفتن در معرض طرف مقابل را به حداقل می‌رسانند.

توکنیزاسیون توزیع را با امکان تقسیم دارایی در مناطق مختلف بدون بازسازی ساختارهای محصول برای هر محل گسترش می‌دهد.

این مزایای عملیاتی پذیرش را در معادل‌های نقدی، محصولات اعتباری و ابزارهای معامله شده در بورس تسریع کرده است.

پیاده‌سازی‌های در مقیاس تولید آمادگی بازار را نشان می‌دهند

Injective تکه تکه شدن بازار اوراق بهادار دیجیتال را از طریق زیرساخت مالی هدفمند مورد توجه قرار می‌دهد. این پلتفرم عناصر بومی برای صدور دارایی توکنیزه شده و معامله در مقیاس سازمانی فراهم می‌کند.

DigiShares و Valereum که به صورت عمومی فهرست شده است، پلتفرم اوراق بهادار دیجیتال خود را بر روی Injective با استفاده از استاندارد قابلیت همکاری بلاک چین ERC-7943 برای توکنیزاسیون دارایی واحد مستقر کردند.

این یکپارچه‌سازی املاک و مستغلات، سهام قبل از IPO و دارایی‌های جایگزین را با تسویه حساب درجه سازمانی پشتیبانی می‌کند. پلتفرم معاملات ثانویه Valereum از دفتر سفارش درون زنجیره و قابلیت‌های فناوری میان زنجیره ای Injective استفاده می‌کند.

موسسات می‌توانند اقدام به سررسی لازم، اجرای سرمایه‌گذاری‌ها و معامله اوراق بهادار دیجیتال از طریق یک رابط یکپارچه ساخته شده بر روی زیرساخت سازگار با Cosmos انجام دهند.

Ondo Finance محدودیت‌های نقدینگی که بازارهای توکنیزه شده اولیه را محدود کرده بود حل می‌کند. این پلتفرم دارایی‌های توکنیزه شده را به نقدینگی صرافی عمومی از طریق مکانیزم‌های خرید مستقیم متصل می‌کند.

کاربران خریدها را با استیبل کوین‌ها تامین مالی می‌کنند، Ondo اوراق بهادار پایه را در محل‌های تنظیم شده به دست می‌آورد و فرآیندهای بازخرید هماهنگی قیمت را حفظ می‌کنند.

در مارس 2024، Ondo مبلغ 95 میلیون دلار را به صندوق بازار پول توکنیزه شده BUIDL بلک‌راک منتقل کرد. این امر بازخرید مداوم را به جای تاخیرهای تسویه حساب T+2 امکان‌پذیر کرد.

Ondo Global Markets که بر روی Cosmos Stack ساخته شده است، اکنون صدها سهام توکنیزه شده و ETF را ارائه می‌دهد. مشارکت با فرانکلین تمپلتون و بلک‌راک این پلتفرم را به عنوان پلی بین امور مالی سنتی و بازارهای درون زنجیره قرار می‌دهد.

Lombard Finance تکامل بیت کوین به عنوان وثیقه بازارهای سرمایه را از طریق توکن LBTC استیک شده مایع خود نشان می‌دهد.

این محصول در عرض سه ماه از 1 میلیارد دلار کل ارزش قفل شده فراتر رفت، با عرضه که به طور فعال در بازارهای مالی درون زنجیره مستقر شده است.

فرانکلین تمپلتون در دور بذر 16 میلیون دلاری شرکت کرد، در حالی که Wintermute، Galaxy و DCG نظارت امنیتی را فراهم می‌کنند.

ZIGChain خطوط کارگزاری را با تسویه حساب بلاک چین ترکیب می‌کند تا دسترسی خرده‌فروشی به سهام توکنیزه شده جهانی را گسترش دهد.

این پلتفرم که در سال 2024 با یک صندوق اکوسیستم توکنیزه شده 100 میلیون دلاری اعلام شد، اخیراً با Apex Group همکاری کرد تا ساختارهای صندوق تنظیم شده درون زنجیره را راه‌اندازی کند.

همکاری مدیر صندوق 3.4 تریلیون دلاری اعتماد سازمانی به زیرساخت Cosmos برای توکنیزاسیون دارایی‌های واقعی در مقیاس را نشان می‌دهد.

پست چگونگی قدرت Cosmos در توکنیزاسیون دارایی های واقعی برای بازارهای سرمایه سازمانی اولین بار در Blockonomi ظاهر شد.