Exchange MEXC/Impara/Learn/In evidenza/Previsioni economiche globali per luglio: orientarsi nel mercato per i trader di criptovalute

Previsioni economiche globali per luglio: orientarsi nel mercato per i trader di criptovalute

1. Eventi economici e politici chiave di luglio

Data	Evento	Impatto potenziale
3 luglio	Dati sull'occupazione non agricola negli Stati Uniti	Rafforzamento del dollaro, cambiamento delle aspettative sui tassi, volatilità a breve termine del BTC.
10 luglio	Testimonianza del presidente della Fed Powell al Congresso	Potenziali segnali accomodanti, aumento della volatilità dei mercati.
15 luglio	IPC degli Stati Uniti, PIL cinese del secondo trimestre	Le prospettive di inflazione e la resilienza economica potrebbero influenzare la direzione del mercato delle criptovalute.
24 luglio	Decisione sui tassi della Banca centrale europea	Il riprezzamento degli asset in euro e il sentiment di rischio potrebbero estendersi ai mercati crypto.
30 luglio	PIL degli Stati Uniti nel secondo trimestre (dati preliminari)	Verifica dei fondamentali macroeconomici, intensificazione della volatilità dei titoli azionari statunitensi e di BTC.
31 luglio	Decisione sui tassi del FOMC, riunione della Banca del Giappone	Adeguamenti dei rendimenti statunitensi e ripercussioni sui mercati asiatici.
Da metà luglio in poi (attuazione graduale)	Entrata in vigore della normativa MiCA dell'UE sulle stablecoin	Riorganizzazione della struttura di liquidità delle stablecoin, potenziali cambiamenti nel dominio on-chain di USDT/USDC

2. Approfondimenti sugli eventi chiave: individuare i potenziali punti di svolta per le criptovalute

2.1 La Federal Reserve: l'incertezza sul percorso dei tassi rimane al centro dell'attenzione

La Federal Reserve dovrebbe annunciare la sua ultima decisione sui tassi il 31 luglio. Prima di ciò, il 10 luglio il presidente Jerome Powell terrà la sua testimonianza al Congresso, seguita dalla pubblicazione dei dati chiave CPI e PPI il 15 luglio. Questi eventi offriranno al mercato nuovi indizi sulla possibilità che le condizioni supportino un taglio dei tassi a settembre.

Se la Fed segnalerà un cambiamento di rotta verso una politica più accomodante, gli asset crypto, in particolare BTC ed ETH, potrebbero beneficiare di una ripresa del sentiment favorevole all'allentamento monetario. Al contrario, se i dati saranno positivi e i tagli dei tassi saranno rinviati, i mercati potrebbero subire pressioni di riprezzamento, che potrebbero innescare ribassi a breve termine dei prezzi delle criptovalute.

2.2 Banche centrali europee e asiatiche: la divergenza delle politiche potrebbe ridefinire i flussi di arbitraggio

La Banca centrale europea annuncerà la sua ultima decisione sui tassi il 24 luglio, mentre la Banca del Giappone terrà la sua riunione di politica monetaria alla fine del mese. Se la Federal Reserve manterrà invariati i tassi o rinvierà i tagli, il proseguimento dell'allentamento da parte della BCE potrebbe portare a una nuova concentrazione di liquidità in USD, influenzando ulteriormente i flussi di capitale transfrontalieri verso le criptovalute. Nel frattempo, se il Giappone manterrà la sua politica monetaria ultra-accomodante, potrebbero emergere cambiamenti nelle dinamiche di arbitraggio regionale nei mercati asiatici, con potenziali ripercussioni sulle strutture dei flussi di capitale all'interno di alcuni ecosistemi DeFi.

2.3 Regolamentazione delle stablecoin: riprezzamento on-chain innescato dall'attuazione del MiCA

A partire da luglio, il regolamento dell'Unione Europea sui mercati delle asset crypto (MiCA) applica ufficialmente nuove norme sulle stablecoin. Le stablecoin non denominate in euro, come USDT e USDC, saranno soggette a restrizioni più severe, in particolare per quanto riguarda il loro utilizzo nel trading e la circolazione nei mercati europei.

Sebbene il MiCA sia incentrato principalmente sulla conformità della finanza tradizionale, i suoi effetti a catena potrebbero ridefinire le dinamiche di liquidità on-chain. Gli exchange potrebbero adeguare le strutture delle coppie di trading e i protocolli on-chain potrebbero essere costretti ad adattarsi ai nuovi requisiti normativi, causando potenzialmente cambiamenti temporanei nell'offerta e nella dominanza di USDT e USDC. Consigliamo ai trader di monitorare attentamente l'attività di conio/burning, i cambiamenti nei pool di liquidità e l'attività dei bridge cross-chain.

2.4 Dati economici della Cina: un segnale indiretto per i mercati crypto

Il 15 luglio la Cina pubblicherà i dati sul PIL del secondo trimestre, seguiti da indicatori chiave quali la produzione industriale, il finanziamento sociale totale e il PMI. Sebbene la Cina non sia un hub importante per il trading di criptovalute, la forza della sua economia può influenzare indirettamente la propensione al rischio globale e i flussi di capitale.

Se i dati mostreranno chiari segni di debolezza, potrebbero rafforzare i timori di un rallentamento globale, aumentando la domanda di asset rifugio come BTC come riserva di valore non sovrana. Al contrario, dati migliori del previsto potrebbero temporaneamente aumentare la propensione al rischio e innescare un modesto rimbalzo dei mercati più ampi, compreso quello delle criptovalute.

3. Perché questi eventi sono fondamentali per il mercato crypto?

3.1 Le mutevoli aspettative politiche rendono i tassi di interesse una variabile chiave

Il ritmo delle mosse politiche della Federal Reserve e della Banca Centrale Europea influenzerà direttamente l'andamento della liquidità del dollaro e lo spazio di valutazione degli asset rischiosi. Se la Fed dovesse segnalare una posizione accomodante nella riunione di luglio, i mercati potrebbero rivedere le aspettative di allentamento, fornendo un impulso al rialzo per le principali criptovalute come BTC ed ETH.

3.2 Inizia la regolamentazione delle stablecoin, che ridefinisce i flussi di capitale on-chain

MiCA rappresenta il primo quadro normativo al mondo per le stablecoin e la sua attuazione ristrutturerà il modo in cui USDT, USDC e altre stablecoin circolano nel mercato europeo. Ciò avrà un impatto sull'allocazione del capitale sia nell'ecosistema CeFi che in quello DeFi e potrebbe innescare cambiamenti o contrazioni a breve termine nella liquidità on-chain.

3.3 La fitta serie di dati in uscita rende il sentiment del mercato incline alle oscillazioni

Dai dati sull'occupazione non agricola e sull'IPC negli Stati Uniti al PIL cinese, i dati in uscita nei prossimi giorni saranno fondamentali per verificare la validità della narrativa di un atterraggio morbido del mercato. Qualsiasi scostamento dalle aspettative potrebbe innescare una forte volatilità a breve termine e intensificare il braccio di ferro tra rialzisti e ribassisti.

4. Come dovrebbero reagire i trader di criptovalute?

4.1 Posizionarsi in anticipo rispetto ai periodi di elevata volatilità

I trader dovrebbero tenere d'occhio le reazioni del mercato prima e dopo la pubblicazione dei principali dati macroeconomici e gli annunci di politica monetaria, ed evitare di inseguire i rialzi o di vendere in preda al panico durante le oscillazioni di breve termine del sentiment. I trader possono anche sfruttare gli ordini trigger per posizionarsi in anticipo intorno a livelli tecnici chiave, ad esempio piazzando ordini short vicino alle zone di supporto o ordini long vicino alle resistenze, con l'obiettivo di catturare i movimenti di breakout. Questo approccio non solo riduce il rischio di operazioni dettate dall'emotività durante i periodi di volatilità, ma migliora anche l'efficienza di ingresso e il controllo complessivo del rischio.

4.2 Ridurre la leva finanziaria e impostare stop loss per rafforzare la gestione delle posizioni

Con l'avvicinarsi di due importanti eventi macroeconomici, il 15 luglio (CPI USA, PIL cinese) e il 31 luglio (decisione del FOMC, PIL dell'Eurozona e riunione della Banca del Giappone), la volatilità dei mercati è destinata ad aumentare. Durante questo periodo, consigliamo ai trader di ridurre opportunamente la leva finanziaria e di definire chiari livelli di take profit e stop loss in base al loro costo di ingresso. Ciò consente di bloccare i profitti o limitare le perdite in tempo, evitando l'esposizione a posizioni ad alto rischio e senza margine di manovra.

Suggerimenti per la strategia di stop loss e take profit:

Take profit: imposta prezzi di chiusura automatica in base al livello target o ai massimi recenti per bloccare i profitti durante le oscillazioni volatili dei prezzi.
Stop loss: utilizza i livelli di supporto chiave o la percentuale massima di perdita accettabile come riferimento per limitare il potenziale ribasso ed evitare perdite incontrollabili.

Molti trader principianti tendono a mantenere le posizioni in perdita, sperando che il mercato alla fine rimbalzi. Tuttavia, recuperare le perdite non è un processo lineare. Più profonda è la caduta, maggiore è la percentuale di guadagno necessaria per raggiungere il pareggio:

Percentuale di calo	Rimbalzo necessario per raggiungere il pareggio
10%	11%
20%	25%
50%	100%

Pertanto, una volta che le perdite si sono significativamente aggravate, anche se il mercato dovesse rimbalzare in seguito, ci vorrà più tempo e maggiori oscillazioni di prezzo per raggiungere il pareggio. Lo scopo principale di impostare uno stop loss non è quello di rinunciare, ma di preservare il capitale, evitare danni ingenti e attendere la prossima buona opportunità.

4.3 Monitorare attentamente il mercato delle stablecoin e l'attività on-chain

I trader dovrebbero prestare attenzione alle variazioni nell'emissione di USDT, alle tendenze delle disponibilità in USDC e all'attività di trading delle principali coppie DEX per valutare se la liquidità si sta spostando verso una particolare catena o un tipo di asset.

5. Conclusione: un mese cruciale richiede strategie disciplinate e flessibili

Luglio porta con sé una fitta serie di dati macroeconomici e segnali politici, aumentando significativamente l'incertezza del mercato. In un ciclo come questo, avere un quadro di rischio chiaro e un approccio di trading flessibile è più importante che cercare di prevedere ogni mossa. Mantenere la flessibilità delle posizioni, interpretare attentamente i segnali macroeconomici e seguire le microtendenze on-chain sono principi essenziali per navigare in un mercato altamente volatile.

Allo stesso tempo, è altrettanto importante scegliere una piattaforma che offra strumenti di mercato professionali, listing rapidi dei token e una forte liquidità. In qualità di leader globale nel trading di asset digitali, MEXC supporta oltre 2,800 token e fornisce una copertura approfondita delle tendenze di mercato, consentendo agli utenti di cogliere le opportunità in modo più efficiente in contesti di mercato complessi.

Disclaimer: il presente materiale non costituisce una consulenza in materia di investimenti, tasse, questioni legali, finanza, contabilità, consulenza o altri servizi correlati, né una raccomandazione ad acquistare, vendere o detenere qualsiasi asset. MEXC Learn fornisce informazioni a solo scopo di riferimento e non costituisce una consulenza in materia di investimenti. Assicurati di comprendere appieno i rischi coinvolti e di investire con cautela. Tutte le decisioni e i risultati di investimento sono di esclusiva responsabilità dell'utente.