การระดมทุน 5 พันล้านดอลลาร์ใน IPO สหรัฐฯ ของ Pershing Square ของ Bill Ackman — สิ่งที่นักลงทุนต้องรู้

TLDR

• Pershing Square ของ Bill Ackman ระดมทุนได้ 5 พันล้านดอลลาร์ผ่านการ IPO และการวางหุ้นร่วมกัน
• กองทุนจะเริ่มซื้อขายบน NYSE ภายใต้สัญลักษณ์ PSUS และ PS ตั้งแต่วันพุธ
• กว่า 85% ของคำสั่งซื้อมาจากนักลงทุนสถาบัน ทำให้มีการจองซื้อเกินกว่าที่เสนอขาย
• นับเป็น IPO ที่ใหญ่ที่สุดตลอดกาลสำหรับกองทุนปิด (closed-end fund) ในสหรัฐฯ
• นักลงทุนได้รับหุ้นโบนัสในบริษัทจัดการ 1 หุ้นต่อทุก 5 หุ้น PSUS ที่ซื้อ

Pershing Square ของ Bill Ackman ระดมทุนได้ 5 พันล้านดอลลาร์ผ่านการเสนอขายหุ้นต่อสาธารณะครั้งแรก (IPO) และการวางหุ้นร่วมกันในสหรัฐอเมริกา บริษัทประกาศข้อตกลงดังกล่าวในคืนวันอังคาร

สองหน่วยงานจะเริ่มซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์นิวยอร์กในวันพุธ ได้แก่ Pershing Square USA ซึ่งเป็นกองทุนปิดแห่งใหม่ และ Pershing Square Inc ซึ่งเป็นบริษัทจัดการที่ดูแลกองทุนทั้งหมดของ Ackman

การ IPO ครั้งนี้ถูกเรียกว่าใหญ่ที่สุดตลอดกาลสำหรับกองทุนปิดในสหรัฐฯ และยังเป็นหนึ่งในการเสนอขายหุ้นที่ใหญ่ที่สุดในสหรัฐฯ ในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา

การเสนอขายครั้งนี้มีการจองซื้อเกินกว่าที่เสนอขาย โดยกว่า 85% ของคำสั่งซื้อมาจากนักลงทุนสถาบัน รวมถึงกองทุนครอบครัว กองทุนบำเหน็จบำนาญ และบริษัทประกันภัย

Ackman พยายามนำ Pershing Square USA เข้าจดทะเบียนครั้งแรกในปี 2024 แต่ได้ยกเลิกความพยายามนั้นไม่กี่วันก่อนการเปิดตัว โดยอ้างถึงความต้องการที่ต่ำกว่าที่คาดไว้

คราวนี้ Ackman เพิ่มสิ่งจูงใจเพื่อดึงดูดผู้ซื้อ นักลงทุนได้รับหุ้น Pershing Square ซึ่งเป็นบริษัทจัดการ 1 หุ้นต่อทุก 5 หุ้น PSUS ที่ซื้อในการ IPO

กองทุนใหม่จะดำเนินการอย่างไร

กองทุนใหม่จะลงทุนในบริษัทขนาดใหญ่ที่จดทะเบียนในอเมริกาเหนือจำนวน 12 ถึง 15 แห่ง โดยออกแบบมาเพื่อสะท้อนกลยุทธ์กองทุนเฮดจ์ฟันด์ที่มีอยู่ของ Ackman

นอกจากนี้ยังเป็นกองทุน Pershing Square แห่งแรกที่ไม่มีค่าธรรมเนียมผลการดำเนินงาน กองทุนนี้มุ่งเป้าไปยังทั้งนักลงทุนสถาบันและนักลงทุนรายย่อยในสหรัฐฯ

Ackman ก่อตั้ง Pershing Square Capital Management ในนิวยอร์กในช่วงต้นทศวรรษ 2000 เขาสร้างชื่อเสียงผ่านการรณรงค์แบบ activist ในบริษัทต่างๆ รวมถึง Chipotle Mexican Grill และ Canadian Pacific Railway

เขายังเดิมพันที่เป็นที่รู้จักดีต่อต้านตลาดที่อยู่อาศัยในช่วงวิกฤตการเงินปี 2008 การเทรดนั้นทำให้ Pershing Square ได้รับกำไรประมาณ 1.4 พันล้านถึง 2.6 พันล้านดอลลาร์

ผลงานในอดีตของ Pershing Square Holdings

Pershing Square Holdings กองทุนปิดที่จดทะเบียนในลอนดอน ปรับตัวขึ้นเกือบ 53% ในช่วง 5 ปีที่ผ่านมา

ตลาดกองทุนปิดในวงกว้างค่อนข้างเงียบมาหลายปี โดยยานพาหนะเหล่านี้มักซื้อขายในราคาส่วนลดเมื่อเทียบกับสินทรัพย์ที่ถืออยู่ ทำให้ความน่าดึงดูดสำหรับนักลงทุนลดลง

Citigroup, UBS Investment Bank, BofA Securities, Jefferies และ Wells Fargo Securities ทำหน้าที่เป็นผู้ประสานงานระดับโลกและผู้จัดการการจองซื้อสำหรับการเสนอขายร่วมกันครั้งนี้

Ackman กล่าวว่าการจดทะเบียนที่ประสบความสำเร็จอาจนำไปสู่ยานพาหนะแบบกองทุนปิดเพิ่มเติมจาก Pershing Square ในอนาคต

การ IPO ครั้งนี้มาพร้อมกับที่ SpaceX ของ Elon Musk กำลังเตรียมการสำหรับสิ่งที่อาจเป็นการขายหุ้นครั้งแรกที่ใหญ่ที่สุดในประวัติศาสตร์ โดยคาดว่า roadshow จะเริ่มต้นในต้นเดือนมิถุนายน

The post Bill Ackman's Pershing Square Raises $5 Billion in US IPO — What Investors Need to Know appeared first on CoinCentral.