Thị trường neobank toàn cầu đạt mức định giá 150 tỷ USD vào năm 2025, theo Grand View Research. Các neobank hiện phục vụ hơn 500 triệu khách hàng trên hơn 80 quốc gia, và tổng doanh thu của họ vượt quá 30 tỷ USD. Những tổ chức ngân hàng thuần túy kỹ thuật số này đã chuyển từ một thử nghiệm ngách sang một lực lượng chủ đạo trong ngân hàng bán lẻ. Câu hỏi không còn là liệu các neobank có tồn tại cùng với các ngân hàng truyền thống hay không, mà là họ sẽ chiếm bao nhiêu phần trăm thị phần ngân hàng bán lẻ.
Các Neobank Đạt Quy Mô Như Thế Nào
Các neobank có được chỗ đứng ban đầu bằng cách giải quyết những bất mãn cụ thể của người tiêu dùng với ngân hàng truyền thống. Phí cao, quy trình chậm, trải nghiệm di động kém và tính minh bạch hạn chế là những khiếu nại chính mà các neobank đầu tiên như Monzo, N26 và Revolut đã giải quyết. Các sản phẩm ban đầu của họ rất đơn giản: thẻ ghi nợ miễn phí, thông báo tức thì, chi tiêu quốc tế dễ dàng và giao diện di động gọn gàng.
Theo phân tích của McKinsey về quỹ đạo tăng trưởng của neobank, các neobank phát triển nhanh nhất có ba đặc điểm chung trong giai đoạn mở rộng quy mô: họ cung cấp sản phẩm cốt lõi miễn phí tạo ra giới thiệu truyền miệng, họ đạt được chi phí thu hút khách hàng dưới 20 USD và họ mở rộng sang các sản phẩm tạo doanh thu trong vòng 18 tháng kể từ khi ra mắt.
Hơn 30,000 công ty fintech hiện đang hoạt động trên toàn thế giới, và các neobank đại diện cho một trong những phân khúc lớn nhất và dễ thấy nhất của hệ sinh thái đó. Ngành này đã thu hút hơn 50 tỷ USD vốn đầu tư mạo hiểm tích lũy kể từ năm 2015.
Bức Tranh Neobank Toàn Cầu
Việc chấp nhận neobank thay đổi đáng kể theo khu vực. Tại Brazil, Nubank đã trở thành ngân hàng lớn thứ năm theo số lượng khách hàng, với 100 triệu tài khoản. Đợt IPO của công ty trên Sàn giao dịch chứng khoán New York năm 2021 định giá nó ở mức 41 tỷ USD, và vốn hóa thị trường của nó tiếp tục tăng khi mở rộng sang Mexico và Colombia.
Tại Anh, Monzo, Revolut và Starling Bank cùng phục vụ hơn 30 triệu khách hàng. Revolut đã mở rộng trên 38 quốc gia. Starling Bank đạt lợi nhuận vào năm 2023 và duy trì kể từ đó, trở thành một trong số ít neobank có lợi nhuận trên toàn cầu. Theo dữ liệu của Statista về thị phần neobank tại Anh, các neobank nắm giữ khoảng 12% tài khoản vãng lai của Anh.
Tại Hoa Kỳ, Chime dẫn đầu với hơn 22 triệu khách hàng. Các neobank khác của Mỹ, bao gồm Current, Varo Bank và Dave, cũng đã thu hút hàng triệu người dùng. 60% người tiêu dùng hiện thích dịch vụ tài chính kỹ thuật số, và thị trường neobank của Mỹ dự kiến sẽ tiếp tục tăng trưởng khi các chi nhánh ngân hàng truyền thống đóng cửa với tốc độ nhanh hơn.
Thách Thức Doanh Thu Và Con Đường Đến Lợi Nhuận
Các neobank đối mặt với thách thức doanh thu được ghi nhận rõ ràng. Hầu hết khách hàng neobank mở tài khoản như quan hệ ngân hàng phụ, sử dụng chúng cho chi tiêu hàng ngày trong khi giữ tiết kiệm và thế chấp với các ngân hàng truyền thống. Kết quả là doanh thu trung bình trên mỗi người dùng (ARPU) thấp. Theo nghiên cứu năm 2025 của Accenture về mô hình doanh thu neobank, ARPU trung bình tại một neobank là 45 USD vào năm 2025, so với 350 USD tại một ngân hàng bán lẻ truyền thống.
Để thu hẹp khoảng cách doanh thu, các neobank đang mở rộng sang các sản phẩm có biên lợi nhuận cao hơn. Revolut hiện cung cấp giao dịch cổ phiếu, tiền điện tử, bảo hiểm du lịch, gói đăng ký cao cấp và tài khoản doanh nghiệp. Nubank cung cấp khoản vay cá nhân, thẻ tín dụng và sản phẩm đầu tư. Chime giới thiệu sản phẩm xây dựng tín dụng có bảo đảm và đã mở rộng các tính năng tiết kiệm. Các công ty fintech đang chiếm 25% doanh thu ngân hàng toàn cầu, và các neobank là những đóng góp chính cho sự thay đổi đó.
Phân tích của BCG về con đường lợi nhuận của neobank xác định ba mô hình khả thi: các cấp độ đăng ký cao cấp (phương pháp của Revolut), doanh thu dẫn đầu bởi cho vay (phương pháp của Nubank) và mô hình chi tiêu nặng về phí giao dịch (phương pháp của Chime). Mỗi mô hình có thể đạt được lợi nhuận ở quy mô đủ lớn, nhưng đòi hỏi các chiến lược thu hút khách hàng và sản phẩm khác nhau.
Điều Này Có Ý Nghĩa Gì Đối Với Ngân Hàng Bán Lẻ
Sự trỗi dậy của các neobank đang buộc phải xem xét lại cấu trúc mô hình ngân hàng bán lẻ. Các ngân hàng truyền thống đang đóng cửa chi nhánh với tốc độ kỷ lục: hơn 4,000 chi nhánh đóng cửa chỉ riêng ở Mỹ vào năm 2025, theo dữ liệu của S&P Global Market Intelligence. Tại Anh, hơn một nửa tất cả các chi nhánh ngân hàng đã đóng cửa kể từ năm 2015. Các nền tảng fintech đang tăng trưởng nhanh hơn các ngân hàng truyền thống, và mạng lưới chi nhánh từng mang lại lợi thế cạnh tranh chính cho các ngân hàng truyền thống đang trở thành gánh nặng chi phí.
Tương lai của ngân hàng bán lẻ có thể sẽ bao gồm một số lượng nhỏ hơn các ngân hàng truyền thống lớn hoạt động cùng với số lượng ngày càng tăng các tổ chức chỉ hoạt động kỹ thuật số. Doanh thu fintech toàn cầu dự kiến tăng trưởng ở mức CAGR 23%, và các neobank được định vị để chiếm một phần đáng kể trong sự tăng trưởng đó.
Mức định giá thị trường 150 tỷ USD của Grand View Research cho các neobank phản ánh vị trí của ngành hiện nay. Con số liên quan hơn là 30 tỷ USD doanh thu hàng năm, đang tăng trưởng hơn 30% mỗi năm. Với tốc độ đó, doanh thu neobank sẽ vượt quá 100 tỷ USD trước khi kết thúc thập kỷ.
