亚马逊（AMZN）股票：在盈利超预期和AWS增长20%后飙升13%

摘要

• 亚马逊股票在第三季度财报超出预期后，盘前交易上涨13%，收入达1802亿美元，每股收益为1.95美元。
• AWS收入增长20%至330亿美元，是一年多以来最快的增长率，超过分析师预期的18%增长。
• 亚马逊今年在数据中心和芯片产能上投资约1000亿美元，增加3.8吉瓦电力以支持云基础设施。
• 公司定制的Trainium2芯片已全部订满，近50万芯片已上线，预计年底前达到100万。
• Raymond James将亚马逊目标价从230美元上调至275美元，而包括摩根士丹利在内的其他公司将目标价定在高达315美元。

亚马逊股票在周五盘前交易中上涨超过13%，此前第三季度财报大幅超出华尔街预期。这家电子商务和云计算巨头公布收入为1802亿美元，每股收益为1.95美元。

收入同比增长13%。利润超出分析师预期。

Amazon.com, Inc., AMZN

该股有望实现3000亿美元市值的增长。如果这一涨幅在周五交易日持续，将标志着亚马逊自2022年初以来表现最强劲的一天。

真正的亮点是AWS。云业务收入增长20%至330亿美元。

这是一年多以来最快的增长率。分析师此前预期增长约18%。

数月来，投资者担忧亚马逊在云计算竞赛中落后于微软和谷歌。本季度微软Azure增长40%，谷歌云跃升34%。

但差距正在缩小。而20%是分析师一直期待的神奇数字。

基础设施布局

亚马逊不仅仅是降价或签订更大合同。该公司全力投入基础设施建设。

仅今年一年，亚马逊就在数据中心建设和芯片产能上投资了约1000亿美元。公司增加了3.8吉瓦的电力。

这种规模使云业务更接近公用事业。首席执行官安迪·贾西表示，AWS正以自2022年以来未见的速度增长。

该公司正大举押注自己的芯片。亚马逊定制的Trainium2芯片已全部订满。

近50万Trainium2芯片已经上线。公司预计年底前将达到100万芯片。

芯片业务环比增长150%。预计将成为数十亿美元规模的业务部门。

为Anthropic构建的约50万加速器集群项目Rainier已经开始建设。贾西表示AWS在本季度增加了产能，并计划到2027年将产能翻倍。

分析师目标价上调

华尔街反应迅速。Raymond James将目标价从230美元上调至275美元，同时维持"优于大盘"评级。

该公司指出AWS提前超过了20%的增长门槛。这超过了大多数买方预期。

Raymond James正关注Bedrock和Trainium3的采用增加。该公司认为这些可能带来数百亿美元的AI云收入。

摩根士丹利目标价更高，设定为315美元。Telsey咨询集团将目标价上调至300美元。

BMO资本也将目标价上调至300美元，强调AWS增长环比加速300个基点。Citizens和美银证券也加入行列，目标价分别为300美元和303美元。

Zacks投资研究公司的Ethan Feller称这是一个"标杆"季度。他表示这可能是投资情绪的转折点。

这一季度可能为亚马逊在年底前重新获得大型科技股中的领导地位奠定基础。据贾西在财报电话会议上表示，客户对Trainium的兴趣正在上升。

亚马逊当前价格为222.86美元，市盈率为34.27。PEG比率为0.58。

亚马逊过去十二个月的总收入达到6700亿美元，同比增长10.87%。假日季度的指引稳定至略有上升。

文章《亚马逊(AMZN)股票：财报超预期和AWS增长20%后飙升13%》首次发表于Blockonomi。