CME rozwija pierwszy na świecie kontrakt futures na metale ziem rzadkich, dzięki czemu firmy mogą zabezpieczać się przed niestabilnymi cenami NdPr

CME przygotowuje się do uruchomienia nowego kontraktu futures, który może pomóc producentom pojazdów elektrycznych i wykonawcom wojskowym radzić sobie z szalonymi wahaniami cen neodymu i prazeodymu.

Te metale są używane razem w magnesach napędzających silniki pojazdów elektrycznych, myśliwce, drony i turbiny wiatrowe. Obecnie nie ma odpowiedniego sposobu ochrony przed nagłymi skokami cen, co stanowi ogromny problem dla firm próbujących planować lub pozyskać finansowanie.

Chiny kontrolują 90% przetworzonych metali ziem rzadkich na świecie. Ten monopol utrudnił krajom zachodnim uruchomienie projektów. Banki nie chcą inwestować w wydobycie lub przetwarzanie metali ziem rzadkich, ponieważ nie mają możliwości przewidywania cen, a producenci nie mogą zagwarantować przychodów.

Pomysł CME polega na dostarczeniu rynkowi narzędzia do zabezpieczenia się przed tym. Intercontinental Exchange również bada tę przestrzeń, ale dwa źródła twierdzą, że jest daleko w tyle.

CME planuje kontrakt futures na magnesy NdPr

CME chce stworzyć kontrakt łączący zarówno neodym, jak i prazeodym. Te dwa metale są zwykle sprzedawane w parze i są kluczowe dla produkcji magnesów trwałych. Te magnesy zasilają wszelkiego rodzaju maszyny, od samochodów Tesla po sprzęt wojskowy.

Jedna osoba bliska sytuacji rzekomo powiedziała: „To jest taki kluczowy brakujący element układanki dla branży w tej chwili".

Plan jest wciąż w fazie rozwoju. Nie podjęto jeszcze oficjalnej decyzji. Jednym z problemów jest to, że rynki metali ziem rzadkich są małe i mało na nich handluje. To utrudnia zbudowanie dużego rynku futures. Ale CME już to osiągnęło z litem i kobaltem, które są teraz używane do zabezpieczania metali w bateriach w łańcuchach dostaw pojazdów elektrycznych.

Termin pokrywa się z większymi ruchami rządu USA. Zaledwie w zeszłym tygodniu USA uruchomiły sojusz handlowy skoncentrowany na kluczowych minerałach i dodały 12 miliardów dolarów do swoich zapasów minerałów, w tym metali ziem rzadkich.

W lipcu Waszyngton podpisał również wielomiliardową umowę z MP Materials, dając rządowi 15% udziałów w firmie i ustalając cenę minimalną opartą na NdPr.

Chiny kontrolują ceny, a rynek pozostaje niestabilny

W tej chwili wszystkie ceny metali ziem rzadkich są nadal ustalane w Chinach. Indeksy od Fastmarkets, Benchmark Mineral Intelligence i Shanghai Metals Market są standardem ustalania cen NdPr. Te ceny były wszystkim, tylko nie stabilne.

Według SMM ceny NdPr wzrosły o 40% w 2026 roku, osiągając najwyższy poziom od lipca 2022 roku. Ale również spadły o 50% od początku 2022 roku do maja 2023 roku.

Chiny mają dwie giełdy spot dla metali ziem rzadkich: Ganzhou Rare Metal Exchange i Baotou Rare Earth Products Exchange. Guangzhou Futures Exchange chce również uruchomić futures na metale ziem rzadkich w przyszłości. Benchmark Mineral Intelligence zaczęło pokazywać ceny metali ziem rzadkich w Europie i Ameryce Północnej, ale te rynki są wciąż dość małe.

Poza Chinami kopalnie metali ziem rzadkich są w impasie. Większość nie może uzyskać finansowania, ponieważ nie ma stabilnej prognozy cen ani sposobu zabezpieczenia ryzyka.

Kontrakty futures rozwiązałyby oba problemy. Duzi nabywcy magnesów, tacy jak producenci pojazdów elektrycznych, mogliby zablokować ceny magnesów zamiast zgadywać co kwartał.

Na początku tego miesiąca CME poinformowało o silnym zakończeniu roku. Dzienny wolumen osiągnął rekordowe 27,4 miliona kontraktów, wzrost o 7,5%, a zysk w czwartym kwartale przekroczył oczekiwania.

Jeśli futures na metale ziem rzadkich zostaną uruchomione, podążą tą samą ścieżką co lit i kobalt: niewielki rynek dzisiaj, ale taki, którego firmy mogą wreszcie użyć do ochrony się przed chińskim monopolem.

Bądź widoczny tam, gdzie się liczy. Reklamuj się w Cryptopolitan Research i dotrzyj do najbystrzejszych inwestorów i twórców w kryptowalutach.