MEXC 風險控制指引

#帳戶及安全設置

1 前言

本《MEXC 風險控制指引》（以下簡稱「本指引」）由您（「您」或「用戶」）與 MEXC 交易平台（「我們」、「本平台」或「MEXC」）共同訂立。本指引為《MEXC 用戶協議》（以下簡稱「協議」）的重要組成部分，並視為協議中不可分割的一部分。您接受協議，即代表您已完整確認並接受本指引。如您不同意或無法理解本指引，應立即停止訪問或使用 MEXC 服務。
本指引闡明 MEXC 的全面風險控制框架，詳細說明我們的帳號審查程序、行動的法律與監管依據，以及用戶的權利。本指引為所有用戶及監管機構提供具體參考。請注意，本指引可能會隨國際監管標準的變化而更新。
本文件概述 MEXC 的風險控制措施，包括帳號審查程序、合規理由與用戶權益，並為受影響用戶及監管機構提供參考。本政策將依照國際監管發展而更新。

2 風險控制目的

為確保安全及合規的交易環境，MEXC 建立了符合全球監管標準的動態風險控制框架。本框架要求對涉及可疑行為、異常交易模式或觸發合規監測規則的帳戶，進行臨時或永久限制及審查。
此措施對維護市場完整性及保護平台所有用戶至關重要，旨在：
(a) 符合法律及監管要求；
(b) 偵測並防止市場操縱、詐騙及非法活動；
(c) 維護交易市場及平台運營的完整性；
(d) 保護合法用戶免受金融犯罪及市場濫用侵害；
(e) 履行對相關監管機構的申報義務。

3 法律依據

MEXC 維持本風險控制框架、本指引及相關程序，係依據您與我們之間的《協議》以及遵守適用的法律義務，包括但不限於：
  • 反洗錢（AML）規範；
  • 身分認證（KYC）規定；
  • 打擊恐怖主義融資（CFT）規定；
  • 金融行動特別工作組（FATF）標準；
  • 歐盟第 5/6 版反洗錢指令（AMLD5/6），建立嚴格的盡職調查、交易監控與用戶驗證義務；
  • 美國外國資產管制辦公室（OFAC）制裁與觀察名單；
  • 聯合國安全理事會制裁名單；
  • 以及其他市場完整性相關法律與法規。

4 風險控制審查觸發因素

4.1 一般規定
觸發因素係指任何事件、行為或情況，可能對市場完整性、合規要求或平台安全構成潛在風險，包括但不限於交易異常、合約或現貨市場不規則行為、合規或法律問題、或與上幣相關的風險。
在不限制前述一般性規定的情況下，MEXC 保留絕對權利，於發現任何情況可能合理構成違反適用法律、法規、《協議》或其他適用之 MEXC 政策及/或法律文件時，啟動全面風險控制程序。
以下為可能觸發風險控制審查機制的事件示例，並於後續條款中進一步說明：
4.2 合約交易異常
  • 帳號之高級身分驗證程序不完整或仍在審核中；
  • 涉嫌未經授權進行自動化交易活動的；
  • 涉及構成市場操縱之行為，包括但不限於自成交（wash trading）、虛假委託（spoofing）、分層掛單（layering）、搶先交易（front-running）及內線交易（insider trading）；
  • 來自需加強盡職調查（Enhanced Due Diligence）之司法管轄區的交易活動。
4.3 現貨市場違規
  • 未遵守強制身分驗證要求；
  • 參與協同行情操縱計劃，包括拉抬出貨（pump-and-dump）；
  • 帳戶受到永久交易限制或制裁。
4.4 法律與合規違規
  • 與犯罪組織、受制裁實體或指定人士有任何關聯（無論在帳戶、交易及/或資金層面）；
  • 交易模式顯示出洗錢行為、恐怖融資或犯罪收益跡象；
  • 涉及非法活動所得資產，包括但不限於網路犯罪、勒索病毒、毒品交易或市場操縱（例如拉地毯計劃 rug pulls、拉抬出貨 pump-and-dump）；
  • 帳戶受到有效司法命令、監管指令或執法機構要求。
4.5 市場完整性違規
  • 未公開披露與代幣發行方或專案團隊之關聯；
  • 涉嫌與上幣有關之可疑充值活動；
  • 交易模式顯示出圍繞上幣事件的協同市場操縱行為。
4.6 確認事項
上述示例僅供理解之參考，並非完整列舉。 MEXC 可能於其他（非窮盡性）情境下啟動風險控制審查。

5 禁止的交易行為示例

5.1 一般規定

禁止之交易行為，係指任何並非透過 MEXC 所明確提供之方式進行，且可能影響市場公平性、製造誤導或虛假的市場現象或資訊，或藉由濫用規則而獲取不當利益之行為。以下列舉部分禁止之交易行為，並於後續條款加以說明。

5.2 未經授權之自動化或異常交易活動

指任何可能對市場秩序、公平性或交易系統正常運作造成不利影響之交易行為，包括但不限於：
5.2.1 使用任何未經授權之自動化及／或程式化方式（包括但不限於工具、腳本、深度連結、機器人〔bots〕、爬蟲〔spiders〕）進行下單或執行交易；
5.2.2 使用異常裝置、網路或 IP 位址，或其他技術或非技術手段以隱匿身分或交易活動；
5.2.3 掃描或探測未公開之 API，或嘗試發現隱藏端點；
5.2.4 使用非標準協定序列或其他方式試圖規避監測；
5.2.5 冒充多個客戶身分、偽造裝置 ID、使用者代理（user-agent）或會話識別碼；
5.2.6 提交並取消大量訂單以操縱訂單簿（例如虛假委託〔spoofing〕、報價塞單〔quote-stuffing〕或訂單轟炸〔order-bombing〕）；
5.2.7 協同使用代理伺服器／VPN／分散式網路以隱匿身分或規避限制。

5.3 市場操縱

指任何造成市場活動或價格趨勢虛假或誤導性外觀之行為，包括但不限於：
5.3.1 拉抬出貨（pump and dump）、自成交（wash trading）、自我交易、搶先交易（front-running）、報價塞單、虛假委託或分層掛單，以及關聯或附屬帳號間之協同交易；
5.3.2 利用資金或流動性優勢等刻意行為，以人為方式抬高、壓低或其他方式操縱任何數位資產之價格。

5.4 內線交易或搶先交易

指利用重大非公開資訊，或基於具特權或提前取得平台資訊者之提示、洩漏或指令進行交易之行為，包括但不限於：
5.4.1 與內部人員、員工、關聯方或掌握交易或上幣活動提前資訊者協同行動；
5.4.2 在已知大型客戶或平台訂單執行前預先下單（即「搶先交易」）；
5.4.3 使用從員工、合作夥伴或供應商處非法取得或洩露之資訊以獲取不當交易優勢。

5.5 規避持倉上限

指透過多個帳號、子帳號或第三方中介機構分拆或分散持倉，以累積超過平台單一用戶持倉上限之行為，包括但不限於：
5.5.1 關聯或附屬帳號間協同交易，以規避保證金、槓桿或持倉限制；
5.5.2 使用多重 KYC 身分或資金來源以隱匿最終受益人；
5.5.3 為規避交易或持倉控制而於帳號或實體間轉移資金。

5.6 濫用規則及不當套利

指任何意圖利用 MEXC《用戶協議》、規則、系統或政策以取得不當利益之行為，包括但不限於：
5.6.1 使用多個帳號或第三方帳號以規避適用之交易規則、指令、限制，或進行不當套利；
5.6.2 多帳號協同交易，以施加過度市場影響力或操縱市場價格、深度或流動性；
5.6.3 進行對沖或跨市場套利，利用規則差異或系統漏洞從事無風險套利，涉及非法資金或導致市場操縱、破壞正常交易環境。

5.7 涉及場外法幣充值與提現交易之詐騙活動

指用戶於場外（OTC）法幣充值或提現過程中，涉嫌進行詐騙或非法資金活動之行為，包括但不限於：
5.7.1 使用被盜用、冒名、未經授權或其他異常之銀行帳戶、支付工具、電子錢包或身分資訊進行交易；
5.7.2 參與、協助或利用 OTC 管道從事電信詐騙、洗錢中介（money mule）、社交工程詐騙、非法資金集資或其他犯罪或禁止活動；
5.7.3 使用資金來源或用途異常、與用戶身分特徵、風險概況、聲明用途或交易行為不符之資金進行交易；
5.7.4 涉及異常資金流動模式，包括但不限於快速資金流入／流出、無正當經濟目的之大額或高頻交易、不匹配或異常交易對手、資金流向不透明；
5.7.5 其他破壞資金安全管理、企圖規避風控或涉嫌非法金融活動之行為。

5.8 涉及 P2P 交易之詐騙活動

指用戶於 P2P（點對點）交易過程中涉嫌進行詐騙或非法資金活動之行為，包括但不限於：
5.8.1 使用被盜用、冒名、未經授權或遭入侵之銀行帳戶、支付工具或身分資訊進行 P2P 交易；
5.8.2 參與、協助或透過 P2P 交易進行電信詐騙、社交工程詐騙、洗錢中介、套現操作或其他非法資金流動；
5.8.3 提供虛假付款憑證、偽造轉帳紀錄或誤導交易對手釋放資產而未實際付款；
5.8.4 以脅迫、恐嚇、欺騙或誘導方式迫使交易對手釋放資產或退款，或從事惡意拒付／支付爭議行為；
5.8.5 使用資金來源或用途異常、與用戶聲明目的、風險概況、財務能力或交易模式不符之資金進行交易；
5.8.6 任何企圖規避平台風控、破壞正常交易秩序或涉嫌非法金融活動之行為。

5.9 確認事項

為免歧義，禁止的交易行為包括但不限於自成交與洗單、市場操縱與虛假掛單、過度下單活動，以及其他可能受適用法律、法規及金融慣例禁止之不規則交易行為。
MEXC 擁有全權及最終裁量權，以判斷任何行為是否構成禁止交易行為，並可採取其認為適當之措施，包括但不限於暫停、限制或終止帳號、沒收收益，及向監管機構舉報。舉例而言，包括但不限於：
上述示例僅為協助理解之參考，並非完整列舉。MEXC 保留權利，就任何其認為違反本指引、協議或適用法律法規之行為進行調查、判定及採取行動，無論該行為是否於前述示例中明確列出。

6 提幣限制與帳戶限制

MEXC 可於下列情況下，施加臨時或永久性提幣限制及/或帳戶限制：
(a) 在認證憑證修改後（如密碼或雙重驗證重置）設置的強制安全冷卻期；
(b) 啟動自動化風險控制機制時；
(c) 對新授權的提幣地址實施加強安全協議時；
(d) 依據監管要求或執法機關指令時。
大部分限制將維持 24 小時；但 MEXC 保留全權酌情決定，縮短、延長或永久實施該限制，視實際情況及風險考量而定。

7 審查與處理程序

7.1 監管權限與執法權
一旦發現疑似違規行為，MEXC 有權在未事先通知受影響用戶的情況下行使其執法權，包括但不限於： (a) 強制報告要求：要求用戶提供完整文件以解釋相關交易活動； (b) 訪問限制：暫停或終止用戶對平台服務及交易功能的使用； (c) 交易限制：實施下單限制、持倉調整限制，以及強制平倉程序； (d) 資金限制：在調查完成前，限制提款及存款； (e) 帳號關閉與資產沒收：依法可行的情況下，終止用戶帳號並沒收剩餘資產； (f) 其他補救措施：依據適用業務規則與監管要求，採取任何必要之執法行動。
7.2 審查、調查與評估
若發現潛在可疑活動，或觸發風險控制機制，MEXC 可先進行初步評估，以判斷用戶行為是否違反適用法律、法規、《用戶協議》、本《指引》或其他政策。 在初步評估後，MEXC 可能會基於以下因素作出決定：
(a) 違規性質與嚴重程度；
(b) 違規行為是獨立進行還是屬於協同操作；
(c) 執法措施是否與違規嚴重性相稱。
為避免疑義，每一案件均將基於具體事實與情況單獨審查，MEXC 保留在其自行決定下採用不同調查、評估與執法方式的權利。
7.3 補救措施與制裁
MEXC 可於調查完成後實施全面補救措施，包括： (a) 長達 180 天的帳號限制（如適用其他政策，則可能更長）； (b) 交易回滾與不當收益的追繳； (c) 配合監管凍結資產； (d) 對於嚴重違規者，永久禁止使用平台服務。 補救措施將依個案情況而異；若涉及群體性濫用，限制期可能更長。
7.3.1 加強監控期（30 天觀察期）
具有可疑交易模式的帳號，將被納入三十（30）天的加強監控期。此舉可全面評估用戶行為並降低誤判風險。MEXC 保留根據情況延長該觀察期的權利。 在此期間，MEXC 可能採取以下行動：
  • 追蹤用戶是否嘗試透過新帳號或既有帳號進行交易，特別是與可疑帳號具有相同 IP 位址或類似交易模式者；
  • 識別多帳號之間的協同交易行為，無論其發生於過往或觀察期間內，若該行為可能影響市場價格。
7.3.2 延長限制期（180 天限制）
涉及協同違規、高風險活動或有重大合規問題的帳戶，可能面臨最長 180 天的限制（其他政策適用時，限制期可延長）。此舉既能發揮威懾作用，也能為監管協調提供足夠時間。
7.3.3 交易回滾
為維護市場完整性並保護合法用戶，MEXC 保留撤銷下列交易的權利：
(a) 違反適用法律、法規、《用戶協議》、本《指引》及／或其他 MEXC 政策之交易；
(b) 對其他用戶的交易體驗及正常交易秩序造成影響之交易。
交易回滾決定將基於完整交易數據與模式分析後作出。受影響用戶可透過既有程序提出申訴。
7.4 申訴、複查與解決
7.4.1 受執法措施影響之用戶可採取以下方式提出異議： (a) 提交正式申訴及完整佐證文件； (b) 依照既定程序申請內部複查； (c) 提供與執法決定相關之補充證據。
7.4.2 受帳號審查之用戶，必須依 MEXC 指示完成必要驗證程序，包括進階身分驗證及提交額外文件。
7.4.3 受帳號限制之用戶，可依以下步驟申請解除：
  • 網頁端：首頁下方 → 幫助中心 → 帳號風險審查 → 按照頁面指引完成表單；
  • APP 端：首頁 → 更多 → 服務 → 幫助中心 → 帳號風險審查 → 按照螢幕指示完成表單；
  • 在帳號因風險控制受限後，完成高級身分驗證並提交額外文件是解除限制的關鍵要求。

7.4.4 MEXC 系統設計的目標是識別惡意行為或違規活動，而非影響合法用戶。然而，合法用戶可能會被暫時限制或標記。如果因上述原因導致帳戶受到限制或標記，用戶可以聯絡 MEXC 的客戶支援，以獲取有關帳戶狀態的最新更新。

7.4.5 基於安全原因，MEXC 不會披露內部風險控制機制或審查流程的詳細資料，且無法保證任何審查的持續時間或結果。

8 多帳號操縱：案例研究

關聯帳號的可疑活動 多個帳號出現明顯協同行為，進行違反平台規則的交易。依據以下證據，這些帳號被標記為疑似操縱：
  • 使用相同 IP 位址操作；
  • 下單時間高度同步。
案例 2025 年 5 月 30 日 11:06:18（UTC+8），多個關聯帳號同時於 FLOCKUSDT 開倉，且進場價格相同，試圖規避平台的持倉風險限制。該群帳號的總交易量約佔當時期總交易量的 50%，構成疑似市場操縱。 2025 年 5 月 31 日，這些帳號被限制並納入 30 天觀察期。
持倉風險限制 持倉風險限制是合約交易中的一項風險管理措施，用於限制單一用戶或帳號所能持有的最大倉位。平台會針對每一交易對設定最大倉位上限，以防止過度風險集中於少數市場參與者，並減少市場操縱風險。

註：本案例僅用於說明，並不構成操作標準、判斷依據、使用指引，亦不應視為您使用 MEXC 服務期間的任何營運、財務、法律或稅務建議。

9 修訂、監控與更新

本《指引》將定期進行檢討與修訂，以確保持續符合法規要求並維持運營效能。建議用戶定期查閱官方網站 https://www.mexc.com/ 上的最新版本及本頁內容。除非另有說明，任何修訂自發布之日起生效。
MEXC 保留一切權利，以採取其認為必要之行動，以維護平台完整性、履行監管義務，並保護用戶免受金融犯罪與市場濫用之侵害。

10 其他條款

10.1 解釋
本《指引》與《用戶協議》共同構成您與 MEXC 就其中所載之風險控制措施的完整協議。 除非本《指引》另有明確定義，本文件中所使用之大寫術語，均應以《用戶協議》中的定義為準。
MEXC 保留本指引的最終解釋權。 如本《指引》之定義或解釋與《用戶協議》有所不一致，除非本《指引》另有明文規定，均以《用戶協議》之定義與解釋為準。
10.2 不放棄權利
MEXC 未能或延遲行使本《指引》所賦予之任何權利或規定，不應視為對該權利或規定之放棄。對任何權利的一次性或部分行使，均不影響該權利之後續或進一步行使，亦不影響其他權利之行使。
10.3 可分割性
若本《指引》之任何條款經具管轄權之法院認定為無效、非法或不可執行，該條款應視為可分割，其餘條款則仍保持完全有效並具可執行力。
10.4 標題
本《指引》所載之標題與小標題僅供參考，對本文件任一條款之含義或解釋均不構成影響。
10.5 準據法與爭議解決
本《指引》應受《用戶協議》中所指定之準據法管轄，並依其解釋。任何因本《指引》引起或與之相關之爭議，均應依照《用戶協議》中所載之爭議解決程序處理。
10.6 語言
本《指引》可能被翻譯成不同語言。如有任何不一致，應以英文版本為準。





最後更新日期：2025 年 11 月
本文件可能會因應監管標準之演變或內部政策修訂而更新。